Schweizer Blue Chips: mit «Magnetwirkung» zu attraktiven Couponchancen

Schweizer Blue Chips: mit «Magnetwirkung» zu attraktiven Couponchancen

Donnerstag, 2. Juni 2016Lesezeit: 2 Minuten

Wie auch konservative Investoren zu mehr Rendite kommen können, zeigen wir Ihnen hier. Magnet-Zertifikate auf Schweizer Aktien und mit Referenzschuldner, die Ihr Augenmerk verdienen.

Renditechancen und Kapitalschutz – eine Anlagekombination, die heute nicht leicht zu finden ist. Für Investoren, die im angespannten Zinsumfeld nach Investitionen mit einem vollen Kapitalschutz zum Laufzeitende suchen, könnte sich daher ein Blick auf die Struktur und konkrete Ausgestaltung von Magnet-Zertifikaten lohnen.

Ein interessantes Beispiel ist ein Magnet-Zertifikat auf vier Schweizer Blue Chip-Aktien, das zudem mit dem Referenzschuldner Deutsche Bank ausgestattet wurde. Die zugrunde liegenden eidgenössischen Traditionstitel sind Nestlé, Roche, Swisscom und Zurich, und die Laufzeit beträgt fünf Jahre. Das Produkt ist mit den nachfolgenden Konditionen ausgestaltet.

 

Minimum-Coupon mit Chance auf «Magnetwirkung»

«Magnet-Effekt» am Coupongfixierungstag


Auf jährlicher Basis wird ein Coupon von mindestens 0.5% p.a. gezahlt. Erstmalig ist dies nach dem ersten Laufzeitjahr der Fall. Und hierbei handelt es sich nun um die sogenannte «Magnetwirkung»: Sofern alle zugrunde liegenden Schweizer Blue Chips am jährlichen Couponfixierungstag oberhalb ihres Ausübungspreises schliessen, wird zusätzlich zum Minimum-Coupon auch der Magnet-Coupon in Höhe von 2.5% p.a. gezahlt. In diesem Fall beläuft sich der Gesamt-Coupon am Ende des betreffenden Laufzeitjahres folglich auf 3% p.a.

 

100% Kapitalschutz – abhängig von Zahlungsfähigkeit Deutsche Bank

Das Magnet-Zertifikat ist mit Konditionen ausgestattet, die im angespannten Zinsumfeld weit über dem konventionellen Marktniveau liegen. Zudem besteht ein 100%iger Kapitalschutz zum Laufzeitende – der allerdings an eine Bedingung gekoppelt ist. Mehr dazu gleich. Beides – attraktive Renditeaussichten und voller Kapitalschutz zum Laufzeitende – sind dank der Hinzunahme eines Referenzschuldners möglich.

Bei unserem Beispielprodukt fungiert der Frankfurter Global Player Deutsche Bank als Referenzschuldner, was bedeutet: Am Fälligkeitstag erfolgt die Rückzahlung zu 100% des Nennwertes, wenn es bei Deutsche Bank nicht zu einem Ausfall- bzw. Rückzahlungsereignis gekommen ist. Anleger tragen also das Ausfallrisiko von Deutsche Bank und nicht dasjenige der Emittentin Vontobel. Das Emittentenrisiko wird bei allen Referenzschuldner-Produkten mittels COSI®-Pfandbesicherung nahezu eliminiert.

Callable Multi Barrier Reverse Convertible

Valor BasiswerteReferenz-
schuldner
CouponRisiko-
puffer
Rendite max.Rendite max. p.a.VerfallWhg.BidAsk 
129328977
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
CAC40® Index
DAX®
FTSE 100® Index
SMI®
8.50% 29.09.2025 q CHF - -
129328857
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
EURO STOXX 50® Index
S&P 500® Index
SMI®
10.00% 29.09.2025 q CHF - -
129328858
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
EURO STOXX 50® Index
S&P 500® Index
SMI®
12.00% 28.09.2026 q CHF - -
129328859
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
EURO STOXX 50® Index
S&P 500® Index
SMI®
16.00% 29.09.2025 q USD - -
129328862
  • (Issuer) Callable
Alcon
Novartis
Roche
Straumann
18.00% 29.09.2025 CHF - -
129328860
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
Bayer
Merck
Pfizer
Roche
Sanofi
17.00% 29.09.2025 q CHF - -
129328863
  • (Issuer) Callable
Flughafen Zürich
Richemont
Swatch
14.0625% 30.12.2024 CHF - -
129328878
  • (Issuer) Callable
Dufry
Givaudan
Lindt & Sprüngli
12.00% 31.03.2025 CHF - -
129328861
  • (Issuer) Callable
EMS-Chemie
Lonza
Novartis
10.00% 30.12.2024 CHF - -
129328865
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
First Solar
Meyer Burger
16.875% 30.12.2024 q CHF - -
129328921
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
LVMH Moët Hennessy Louis Vuitton
Nestlé
Novo Nordisk
12.75% 31.03.2025 q CHF - -
129328884
  • (Issuer) Callable
PSP Swiss Property
Swiss Life
Swiss Prime Site
14.00% 29.09.2025 CHF - -
129328872
  • (Issuer) Callable
Allianz
Deutsche Post
Deutsche Telekom
17.00% 29.09.2025 EUR - -
129328864
  • (Issuer) Callable
AXA
ING
15.00% 31.03.2025 EUR - -
129328871
  • (Issuer) Callable
Amazon.com
Apple
Microsoft
15.75% 31.03.2025 USD - -
129328874
  • (Issuer) Callable
Amazon.com
Netflix
18.00% 30.09.2024 USD - -
129328873
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
BP
Chevron
Shell
16.875% 31.03.2025 q USD - -
129329030
  • (Issuer) Callable
Nestlé
Novartis
Roche
8.50% 06.10.2025 CHF - -
129329031
  • (Issuer) Callable
Nestlé
Novartis
Roche
11.50% 06.10.2025 CHF - -

Beispielhafte Veranschaulichung - wann wird welcher Coupon bezahlt?

 

Weiteres Magnet-Zertifikat mit interessanter Ausstattung

Ein zweites Beispiel eines Magnet-Zertifikates weist eine etwas andere Produktausstattung auf: Zwar beläuft sich auch seine Laufzeit auf fünf Jahre und basiert auf den Schweizer Klassikern Nestlé, Roche, Swisscom und Zurich. Doch ist der 100%ige Kapitalschutz zum Laufzeitende dieses Mal abhängig von der Zahlungsfähigkeit von LafargeHolcim, dem grössten Baustoffhersteller der Welt mit Schweizer Hauptsitz in Rapperswil-Jona. Einen Minimum-Coupon zahlt diese Variante eines Magnet-Zertifikates nicht. Auf jährlicher Basis besteht aber die Chance auf einen Magnet-Coupon von 2.5% p.a.

Callable Multi Barrier Reverse Convertible

Valor BasiswerteReferenz-
schuldner
CouponRisiko-
puffer
Rendite max.Rendite max. p.a.VerfallWhg.BidAsk 
129328977
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
CAC40® Index
DAX®
FTSE 100® Index
SMI®
8.50% 29.09.2025 q CHF - -
129328857
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
EURO STOXX 50® Index
S&P 500® Index
SMI®
10.00% 29.09.2025 q CHF - -
129328858
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
EURO STOXX 50® Index
S&P 500® Index
SMI®
12.00% 28.09.2026 q CHF - -
129328859
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
EURO STOXX 50® Index
S&P 500® Index
SMI®
16.00% 29.09.2025 q USD - -
129328862
  • (Issuer) Callable
Alcon
Novartis
Roche
Straumann
18.00% 29.09.2025 CHF - -
129328860
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
Bayer
Merck
Pfizer
Roche
Sanofi
17.00% 29.09.2025 q CHF - -
129328863
  • (Issuer) Callable
Flughafen Zürich
Richemont
Swatch
14.0625% 30.12.2024 CHF - -
129328878
  • (Issuer) Callable
Dufry
Givaudan
Lindt & Sprüngli
12.00% 31.03.2025 CHF - -
129328861
  • (Issuer) Callable
EMS-Chemie
Lonza
Novartis
10.00% 30.12.2024 CHF - -
129328865
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
First Solar
Meyer Burger
16.875% 30.12.2024 q CHF - -
129328921
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
LVMH Moët Hennessy Louis Vuitton
Nestlé
Novo Nordisk
12.75% 31.03.2025 q CHF - -
129328884
  • (Issuer) Callable
PSP Swiss Property
Swiss Life
Swiss Prime Site
14.00% 29.09.2025 CHF - -
129328872
  • (Issuer) Callable
Allianz
Deutsche Post
Deutsche Telekom
17.00% 29.09.2025 EUR - -
129328864
  • (Issuer) Callable
AXA
ING
15.00% 31.03.2025 EUR - -
129328871
  • (Issuer) Callable
Amazon.com
Apple
Microsoft
15.75% 31.03.2025 USD - -
129328874
  • (Issuer) Callable
Amazon.com
Netflix
18.00% 30.09.2024 USD - -
129328873
  • Quanto
  • (Issuer) Callable
BP
Chevron
Shell
16.875% 31.03.2025 q USD - -
129329030
  • (Issuer) Callable
Nestlé
Novartis
Roche
8.50% 06.10.2025 CHF - -
129329031
  • (Issuer) Callable
Nestlé
Novartis
Roche
11.50% 06.10.2025 CHF - -
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